O IAG, proprietário da Iberia e da British Airways, assinou um acordo com a Globalia para fechar a compra da Air Europa por 500 milhões de euros, metade do valor acordado no início das negociações, em Novembro de 2019.
O acordo anunciado esta semana prevê o pagamento de 400 milhões de euros à Globalia, entre acções e dinheiro, pelos restantes 80% da Air Europa.
Em Agosto, o IAG já tinha ficado com 20% da Air Europa ao exercer a sua opção de troca do empréstimo sem garantia de 100 milhões de euros por sete anos que tinha concedido à Globalia em Março desse ano.
O pagamento dos 400 milhões de euros será feito em três prestações e com uma fórmula mista de acções e dinheiro, escreve o “El País”. Após aprovação pela Concorrência, o IAG fará o primeiro pagamento de 200 milhões de euros, sendo 100 milhões em dinheiro e 100 milhões em acções (1,85 euros por ação), o que fará da Globalia accionista do grupo IAG com cerca de 1% do capital.
Os outros dois pagamentos, de 100 milhões de euros cada, serão efectuados um e dois anos, respectivamente, após a aprovação do negócio por Bruxelas.
Além das autoridades da concorrência, o acordo está sujeito a aprovação pela Empresa Estatal de Participações Industriais (SEPI) e do Instituto Oficial de Crédito (ICO) como maiores credores da Air Europa.
O IAG perspectiva concluir o negócio cerca de 18 meses, após o que a Iberia assumirá a gestão da Air Europa.
O “El País” acrescenta que o acordo inclui uma cláusula pela qual o IAG terá de pagar uma multa (breakup fee) de 50 milhões de euros à Globalia se rescindir o acordo em qualquer momento antes da data de conclusão ou das condições de encerramento antes do segundo aniversário da data do acordo, ou seja, 23 de Fevereiro de 2025. Em contrapartida, o IAG retém o direito de saída juntamente com a Globalia no caso de vender a Air Europa a terceiros após o término do contrato.
O “El País” sublinha que a Globalia e o IAG, nas suas comunicações sobre o acordo, não fizeram qualquer referência à dívida de cerca de 1.000 milhões de euros que a Air Europa tem e cujo principal credor é o Estado espanhol.
A Air Europa recebeu mais de 600 milhões de euros de auxílio público durante a pandemia, incluindo 475 mihlões da SEPI, para devolver em seis anos, e 140 milhões do Instituto de Crédito Oficial (ICO), para devolver em 2028.
